Udržateľné investície

Móderné slovo trvalá udržateľnosť si našlo cestu do investícií: Čo je to udržateľná investícia?

Existujú takzvané pozitívne kritériá (zelené technológie, investície do vzdelávania a zdravotníctva); Negatívne kritériá (vylučovacie kritériá, ako napríklad bez obsahu nikotínu, detská práca, uhlie, ručné zbrane), a incidentové kritériá (negatívne kritérium) – t. j. vylúčenie spoločností, ktoré boli napr. za posledných 12 mesiacov zapojené do niečoho ako detská práca, konzervácia, pôvodné hodnoty.

 

Partner Bank má už desaťročia inovatívny prístup – kombináciu vyššie uvedených kritérií, ako je vylúčenie nikotínu a iných návykových látok, hazardné hry, atómová energia, ručné zbrane, v kombinácii s možnosťou dodatočného rozdelenia dividend z akcií na vzdelávacie projekty na južnej pologuli. v spolupráci s rakúskou nadáciou dvoch krídel. Inými slovami, dať niečo späť tým regiónom, kde sú nízke mzdy a lacné nakupujú suroviny, a preto môžu byť zisky spoločností často také vysoké. My a mnoho našich zákazníkov to považujeme za spravodlivé a správne. Zvýšenie hodnoty spoločnosti smeruje k investorovi a ročné rozdelenie zisku sa vracia do týchto krajín a investuje sa konkrétne do vzdelávania detí – pomáha ľuďom pomôcť si sami. To je obzvlášť dôležité pre dievčatá. Ako matky sú prvými vychovávateľkami nasledujúcej generácie, a preto môžu svoje vedomosti odovzdávať najviac. Spoločnosť ich tam má najviac.

 

 

Čo mi to ako investorovi prináša? Musím sa vzdať návratnosti?

Partner Bank je priekopníkom v tomto sektore v Rakúsku. A za posledných 20 rokov sa tam toho udialo veľa. Zatiaľ čo v prvých niekoľkých rokoch boli výnosy všetkých udržateľných fondov v skutočnosti skôr priemerné, za posledných 5 rokov sa to výrazne zmenilo. Ak sa však pozriete bližšie, dôvodom je, že mnoho veľkých korporácií, najmä v technologickom sektore, si urobilo domácu úlohu, a tak spĺňajú formálne kritériá mnohých fondov na udržateľnosť a sú hnacou silou týchto fondov. Klasické malé, inovatívne spoločnosti, ktoré sa zameriavajú na udržateľnosť a regionálnosť, sú stále v priemere väčšinou menej ziskové a je pravdepodobnejšie, že si ich zákazníci kúpia z presvedčenia a kvôli propagácii. Skupinové financovanie vo forme podriadených pôžičiek sa medzičasom stalo jasným trendom aj u investorov, pričom návratnosť je sprevádzaná zodpovedajúcim spôsobom vyšším rizikom straty.

 

Greenwashing: Ako neprepadnúť ako investor?

Existujú nezávislé platformy, ktoré sa špecializujú na kontrolu a kategorizáciu spoločností z hľadiska ich udržateľnosti. Používajú na to širokú škálu metód, zdrojov a kritérií. Dva príklady: Cleanvest, mladá rakúska spoločnosť, ktorú založil syn dlhoročného člena správnej rady Partner Bank, ktorý je už na dôchodku, odvádza skvelú prácu a má jasne stanovenú webovú stránku pre investorov. A existuje CSR Hub, ktoré robia takzvané metanalýzy – teda sumarizujú výsledky stoviek týchto platforiem a ukazujú výsledky / zhody pre rôzne kategórie.

 

 

Sú určité odvetvia napr. Ropa a oceľ zastarané? Môžem s čistým svedomím vložiť do svojho depa voestalpín alebo OMV?

Existujú na to rôzne pohľady:

(1) Bude to trvať desaťročia, kým sa spoločnosť do veľkej miery osamostatní od týchto priemyselných odvetví a dovtedy bude na nich závisieť infraštruktúra a obyvateľstvo, a preto budú tieto odvetvia nevyhnutné. Z tohto hľadiska je dôležité zvýšiť tlak na to, aby tieto priemyselné odvetvia boli čo najviac udržateľné a spravodlivé, pokiaľ budú aktívne v tejto oblasti až do úplnej konverzie. Investovanie do spoločností, ktoré sú vo svojej triede skutočne najlepšie, je želaním a prvou voľbou mnohých udržateľných investorov.

(2) Ako investor sa od začiatku spoliehate iba na obnoviteľné energie a ďalšie odvetvia. Existuje tiež veľa zaujímavých spoločností, ktoré môžete do svojho portfólia vložiť s čistým svedomím a ťažiť z ich dlhodobých vyhliadok.

Z našich skúseností vyplýva, že zákazníci, ktorí chcú investovať udržateľným spôsobom, majú obidve perspektívy, a teda obidva prístupy z našej strany (najlepšie vo svojej triede alebo úplne vylúčené).

 

 

Aké udržateľné sú bankové akcie?

Závisí to od ktorej banky a z akej perspektívy.

Perspektíva 1: Investuje banka pre seba a svojich klientov do udržateľných spoločností?

Perspektíva 2: S kým banka obchoduje, komu poskytuje napr. pôžičky?

Perspektíva 3: Ako vykonáva svoje podnikanie, ako narába s prírodnými zdrojmi, so svojimi zákazníkmi a zamestnancami – všeobecne s ostatnými?

Existuje len veľmi málo bánk, ktoré sú udržateľné zo všetkých troch hľadísk. Môžem s hrdosťou povedať: Partner Bank je jednou z nich.

 

Source: OÖ Nachrichten , Money Day 2020